Plan de inversión personal: cómo escribirlo y cumplirlo

Para qué sirve un plan personal para invertir

Un plan personal para invertir es un documento breve en el que el inversor deja por escrito qué quiere conseguir, en qué plazo, con qué reparto de activos y con qué reglas va a actuar. Invertir con criterio exige, sobre todo, decidir en frío lo que se hará en caliente. El mercado se encargará de poner a prueba esas decisiones; el plan existe para que no se improvisen.

Encaja entre dos pasos que el blog trata por separado: calcular el perfil de riesgo inversor y aplicar la inversión en bolsa con método.

Qué debe incluir

1. Objetivos concretos

“Ganar dinero” no es un objetivo. “Disponer de un capital para la jubilación dentro de veinte años” o “reunir la entrada de una vivienda en cinco” sí lo son. Cada objetivo puede tener su propia cartera.

2. Horizonte y liquidez

Cuándo se necesitará el dinero y qué parte debe estar disponible en todo momento.

3. Asignación de activos

El reparto objetivo entre liquidez, renta fija y renta variable, y los márgenes tolerados. La guía de asignación de activos según perfil de riesgo explica cómo fijarlo.

4. Aportaciones

Cuánto se invierte y con qué periodicidad. Las aportaciones periódicas reducen el riesgo de entrar todo de golpe en un mal momento y convierten el ahorro en hábito.

5. Reglas de actuación

• Criterios de selección: qué tipo de activos se compran y cuáles quedan fuera.
• Criterios de venta: cuándo se vende una posición, por razones de fondo y no por el ruido del día.
• Rebalanceo: cada cuánto se revisan los pesos y cómo se corrigen.
• Límites: peso máximo por empresa, sector o país.

Cómo cumplirlo

• Automatizar lo que se pueda: transferencias y compras periódicas.
• Revisar en fechas fijas, una o dos veces al año, y no cada vez que el mercado se agita.
• Registrar las decisiones y su motivo. Releerlas un año después es la mejor escuela de inversión.
• Cambiar el plan solo si cambia la vida, no si cambia el mercado: un nuevo empleo, una herencia o un hijo justifican revisarlo; una corrección del 10%, no.

Por qué funciona

Los peores errores de inversión rara vez son técnicos. Son reacciones comprensibles ante el miedo o la euforia: vender tras una caída, perseguir lo que más ha subido, concentrarse en la idea de moda. Un plan escrito no elimina esas emociones, pero interpone una regla entre la emoción y la orden de compra o venta. Es responsabilidad individual aplicada al ahorro: nadie conoce mejor que uno mismo sus necesidades, y nadie más va a soportar las consecuencias.

Guías relacionadas

• Inversión en bolsa: guía para empezar (guía principal)
• Perfil de riesgo inversor: cómo calcularlo
• Asignación de activos según perfil de riesgo

Fuentes: CNMV, Portal del Inversor.

Este artículo es información financiera general y no constituye recomendación de inversión. Invertir conlleva riesgo de pérdida del capital invertido.